קוואלקום ואמזון חתמו על הסכם רב־דורי לפיתוח שבבים ותשתיות המיועדים למרכזי נתונים של בינה מלאכותית. על פי דיווח שהגישה קוואלקום לרשות ניירות הערך האמריקנית, היקף הרכישות המצטבר שעשוי להביא להבשלה מלאה של ההסכם מגיע ל־60 מיליארד דולר עד שנת 2036.

אין מדובר בהזמנה חתומה ומיידית בסכום זה, אלא בתקרה מסחרית המותנית בהזמנות רכש מחייבות ובתשלומים בפועל מצד אמזון. עם זאת, עצם קביעת המסגרת והבשלתה הראשונית של חלק מחבילת האופציות מעידות כי שיתוף הפעולה כבר כולל התחייבויות מסחריות ראשונות.

במסגרת העסקה העניקה קוואלקום לחברת השקעות של אמזון אופציות לרכישת עד 25 מיליון מניות במחיר מימוש של 161.26 דולר למניה. האופציות יפקעו בספטמבר 2036 ויבשילו בכמה מנות בהתאם להסכמים מסחריים, להזמנות מחייבות ולרכישות שאמזון תבצע בפועל. 3.75 מיליון מניות מתוך החבילה הבשילו כבר עם הענקת האופציות, בעקבות התחייבויות הרכש הראשוניות.

שבבים מותאמים להסקת AI

החלק הטכנולוגי של שיתוף הפעולה מתמקד בפיתוח שבבים מותאמים לשלב ההסקה – הפעלת מודלים שכבר אומנו כדי לספק תשובות, לנתח מידע או לייצר תוכן. ככל שהשימוש בשירותי בינה מלאכותית מתרחב, ההסקה הופכת לאחד המרכיבים היקרים ביותר בהפעלת מרכזי הנתונים, ולכן ספקיות הענן מחפשות חלופות יעילות יותר למאיצים כלליים.

קוואלקום תתאים את טכנולוגיות המחשוב שלה לדרישותיה של אמזון ולמרכזי הנתונים הגדולים שלה. עבור קוואלקום זהו צעד משמעותי באסטרטגיה להתרחב מעבר לשוק הטלפונים החכמים, שבו היא תלויה עדיין במידה רבה, ולבסס פעילות משמעותית בשוק שרתי ה־AI.

החברה כבר הציבה יעד להגיע להכנסות שנתיות של 15 מיליארד דולר מפעילות מרכזי הנתונים עד 2029. צירופה של AWS לרשימת הלקוחות, לצד שיתופי פעולה שעליהם הכריזה קוואלקום עם מיקרוסופט ומטא, עשוי להעניק ליעד הזה בסיס מסחרי רחב יותר.

קישוריות אופטית במהירות 1.6T

ההסכם אינו מוגבל למעבדי AI. החברות מתכננות גם לפתח פתרונות קישוריות אופטית במהירות של עד 1.6 טרה־ביט לשנייה ודורות עתידיים מהירים יותר, תוך שימוש בטכנולוגיות SerDes ומעבדי אותות אופטיים של קוואלקום.

העברת הנתונים נעשתה לאחד מצווארי הבקבוק המרכזיים במרכזי AI. מערכות גדולות כוללות אלפי מאיצים שצריכים להחליף ביניהם כמויות עצומות של מידע, ולעיתים צריכת החשמל והשהיית התקשורת מגבילות את ביצועי המערכת לא פחות מיכולת החישוב של השבבים עצמם.

קישוריות אופטית מהירה וחסכונית יותר עשויה לצמצם מגבלות אלה ולאפשר לאמזון להרחיב אשכולות AI בלי להגדיל באותו קצב את צריכת החשמל ואת מורכבות התשתית.

העסקה מעניינת גם על רקע העובדה שאמזון כבר מפתחת בעצמה את שבבי Trainium לאימון מודלים ואת Inferentia להסקה. הבחירה לשתף פעולה עם קוואלקום אינה בהכרח נסיגה מפיתוח פנימי, אלא הרחבה של מגוון הטכנולוגיות והספקים ש־AWS יכולה לשלב בתשתיותיה.

התרחבות זו עשויה לסייע לאמזון להפחית את תלותה במאיצים של אנבידיה ולהציע ללקוחותיה יותר אפשרויות מבחינת מחיר, ביצועים וצריכת חשמל. במקביל, היא מספקת לקוואלקום הזדמנות להוכיח את יכולותיה בשוק שבו היא נחשבה עד לאחרונה לשחקנית שולית יחסית.

הקשר בין החברות יהיה דו־כיווני. קוואלקום מסרה כי תרחיב את השימוש שלה בתשתיות AWS ובשירותי Amazon Bedrock לצורכי תכנון אלקטרוני ואוטומציה של תהליכי פיתוח שבבים. שילוב כלי בינה מלאכותית בתהליכי EDA עשוי לסייע לה לקצר את מחזורי התכנון ולפתח דורות חדשים של שבבים במהירות רבה יותר.

עבור אמזון, ההסכם מוסיף ספקית שבבים גדולה נוספת למאמץ לבנות תשתית AI עצמאית. עבור קוואלקום, זו אחת ההזדמנויות הגדולות ביותר שלה לפרוץ לשוק מרכזי הנתונים. עם זאת, המספר המרשים של 60 מיליארד דולר ייהפך להכנסה רק אם אמזון תבצע את ההזמנות בפועל לאורך עשר שנות ההסכם.

הפוסט אמזון עשויה לרכוש מקוואלקום שבבי AI בהיקף של עד 60 מיליארד דולר הופיע לראשונה ב-Chiportal.